Часовой пояс: UTC + 3 часа [ Летнее время ]




Начать новую тему Ответить на тему  
Автор Сообщение
Diana00
  Тест по "Управление рисками и страхование"
СообщениеДобавлено: 16.01.17 00:42 

Зарегистрирован: 11.12.16 17:09
Сообщения: 16
Здравствуйте!
Помогите решить тест по дисциплине "Управление рисками и страхование"



Заранее спасибо!! :)

ТЕСТ

1. Обязательное страхование осуществляется за счет:

а) страхователя.
б) федерального органа исполнительной власти

2. Международная система оценки рисков

а) «Индекс BERI».
б) модель CAPM
в) Деривативы

3. Как понимается теорема Томаса


а) Риск благородное дело
6) Если считать, что обязательно попадешь в зону риска, то так и будет
в) Чем больше личность готова рисковать, тем вероятнее снижение степени риска

4. Конфискация товара это риск

а) Коммерческий
б) Упущенной выгоды
в) Политический

5. У какой из фирм существует риск неплатежеспособности

коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода 1 (первая),
2(вторая) коэффициент обеспеченности собственными средствами- 0,08 (первая),
0,08(вторая)

а) у первой
б) у второй
в) у первой и у второй

6. Индекс Альтмана составил 3,1 , то вероятность банкротства

а) Высокая
6) Средняя
в) Низкая

7. Осознание решения конкретной проблемы

а) интуиция
б) эвристика
в) логика
г) инсайд

8. Защита от риска согласно пассиву баланса

а) Нераспределенная прибыль прошлых лет
6) Резервный капитал
в) Добавочный капитал
г) Уставной капитал

9. Определить уровень минимального рынка ценных бумаг в США, если
рыночная премия за риск —8%‚ ставка без рисковых вложений 7%, бетта—
коэффициент-0‚9 Привести решение обязательно. Без решения ответ не
принимается


а) 14,3
6) 10,2
в) 14,2

10. Коэффициент восстановления платежеспособности рассчитывается сроком
на


а) 3 месяца
6) 12 месяцев
в) 6 месяцев

11. Если ВНД = Е, т.е. внутренняя норма доходности равна норме дисконта, то
инвестиционный проект


а) весьма рисковый
б) безрисковый
в) умеренно рисковый
г) риск банкротства

12. Эвристические правила риск-менеджмента

а) Нельзя рисковать многим ради большого
6) При наличии сомнения принимается положительное решение
в) Нельзя рисковать больше, чем позволяет собственный капитал

13. При принятии решения по модели VAR значение модели сравнивается с:

а) лимитом
б) резервом
в) экспертной оценкой

Заранее спасибо Вам за помощь в тесте!!!!
Вернуться к началу
 
 
ALEXIN
  Re: Тест по "Управление рисками и страхование"
СообщениеДобавлено: 16.01.17 02:09 

Зарегистрирован: 11.06.12 07:57
Сообщения: 1696
Диана, Вы тоже что-то делайте. Приводите обоснованные ссылки. Перелопачивать все ответы, используя утомительные поиски по Интернету — нет желания. Получится: битый небитого везёт.
Цитата:
6. Индекс Альтмана составил 3,1 , то вероятность банкротства
а) Высокая
6) Средняя
в) Низкая — очень низкая!!

До банкротства ещё далеко, как до Луны!
При Z < 1,23 Альтман диагностирует высокую вероятность банкротства, при Z = 1,23–2,9 — зона неведения, при Z > 2,9 — низкая угроза банкротства. [...]

Цитата:
9. Определить уровень минимального рынка ценных бумаг в США, если
рыночная премия за риск —8%‚ ставка без рисковых вложений 7%, бетта—
коэффициент-0‚9 Привести решение обязательно. Без решения ответ не
принимается

а) 14,3
6) 10,2
в) 14,2

Знаю только две формулы, ни одна не совпадает с предложенными ответами. А человек, имя не помню, получил за эти формулы Нобелевскую премию. В чём же дело?

1) В соответствии с моделью оценки капитальных активов ставка дисконта находится по формуле:
R = Rf + β* (Rm – Rf) = 7 + 0,9 * (8 – 7) = 7,9
где R — требуемая инвестором ставка дохода (на собственный капитал);
Rf — безрисковая ставка дохода;
β — коэффициент бета (является мерой систематического риска, связанного с макроэкономическими и политическими процессами, происходящими в стране);
Rm — общая доходность рынка в целом (среднерыночного портфеля ценных бумаг).

2) Типовая задача. Какова доходность акций, если коэффициент бета у них равен 2, а коэффициент альфа – 15. Весь рынок дает 10% годовых.
альфа = Rр – (Rf + β*(Rm – Rf)) или 15 = Rр - (0 + 2 * (10 – 0)).
Rр (доходность акций) = 15 + 20 = 35 %.

Коэффициент альфа [...]

Коэффициент альфа – это показатель, характеризующий рискованность акции по отношению к рынку. Положительное значение коэффициента является дополнительным вознаграждением инвестору за риск покупки данной акции. Чем больше значение данного коэффициента, тем выше лучше эта акция смотрится относительно рынка. Например, говорят, что доходность акции с коэффициентом "альфа" равным 1 превышает доходность рынка в целом на 1%. На основе коэффициента альфа производится оценка средней доходности портфеля.
альфа = Rр – (Rf + β*(Rm – Rf)),
где
Rp — средняя доходность портфеля;
Rf — средняя доходность безрискового порфеля;
Rm — средняя доходность рынка (индекса);
β — коэффициент бета портфеля.
Вернуться к началу
 
 
ALEXIN
  Re: Тест по "Управление рисками и страхование"
СообщениеДобавлено: 16.01.17 15:16 

Зарегистрирован: 11.06.12 07:57
Сообщения: 1696
1. Обязательное страхование осуществляется за счет:
а) страхователя. +
б) федерального органа исполнительной власти
Цитата:
Обязательное страхование может осуществляться в виде обязательного государственного страхования, которое представляет собой возникающие на основании федеральных законов отношения по защите интересов граждан, за счет средств, выделяемых на эти цели из соответствующего бюджета.
В случаях, когда обязанность страхования не вытекает из федерального закона о виде обязательного страхования, а основана на договоре, в том числе обязанность страхования имущества - на договоре с владельцем имущества или на учредительных документах юридического лица, являющегося собственником имущества, такое страхование не является обязательным в смысле настоящего Федерального закон
Обязательное страхование может быть введено только в целях защиты социально значимых имущественных интересов граждан, юридических лиц и государства. [...]


2. Международная система оценки рисков
а) «Индекс BERI». +
б) модель CAPM
в) Деривативы
Цитата:
Одним из классических способов анализа уровня странового риска является индекс БЕРИ. Его определением занимаются около 100 экспертов, которые с помощью различных методов экспертных оценок проводят анализ четыре раза в год. В результате проводится анализ всех сторон политической и экономической ситуации в своей стране и стране партнера. [...]

Международные стандарты по оценке риска ликвидности, стандартам и мониторингу
Опубликовано для представления комментариев до 16 апреля 2010 г. [...]

Тема: Моделирование влияния степени диверсификации экономики на уровень благосостояния. [...]


3. Как понимается теорема Томаса
а) Риск благородное дело
6) Если считать, что обязательно попадешь в зону риска, то так и будет +
в) Чем больше личность готова рисковать, тем вероятнее снижение степени риска
Цитата:
Томаса - феномен социального взаимодействия. Если человек определяет ситуацию как реальную, то станет реальной по своим последствиям. Например, если вкладчики боятся, что их банк прогорит и поэтому забирают свои деньги, то банк действительно прогорит. [...]


4. Конфискация товара это риск
а) Коммерческий
б) Упущенной выгоды +
в) Политический

5. У какой из фирм существует риск неплатежеспособности
коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода 1 (первая),
2(вторая) коэффициент обеспеченности собственными средствами- 0,08 (первая),
0,08(вторая)
а) у первой +
б) у второй
в) у первой и у второй +
Цитата:
Коэффициент обеспеченности собственными средствами - значение
Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости. Отсутствие собственного оборотного капитала, т.е. отрицательное значение коэффициента, свидетельствует о том, что все оборотные средства организации и, возможно, часть внеоборотных активов сформированы за счет заемных источников.
Улучшение финансового положения предприятия невозможно без эффективного управления оборотным капиталом, основанного на выявлении наиболее существенных факторов и реализации мер по повышению обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами.
Нормативное значение показателя Коэффициент обеспеченности собственными средствами - 0.1 (10%), - было установлено постановлением Правительства Российской Федерации от 20 мая 1994 года № 498 «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий» в качестве одного из критериев для определения неудовлетворительной структуры баланса наряду с коэффициентом текущей.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами рассчитывается для оценки платежеспособности компании. Если Коэффициент обеспеченности собственными средствами на конец отчетного периода имеет значение менее 0.1, то структура баланса компании признается неудовлетворительной. [...]

Коэффициент текущей ликвидности характеризуют платежеспособность предприятия не только на данный момент, но и в случае чрезвычайных обстоятельств.
Нормальным считается значение коэффициента от 1,5 до 2,5 в зависимости от отрасли. Неблагоприятно как низкое, так и высокое соотношение. Значение ниже 1 говорит о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Значение более 3 может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала. Но при этом необходимо учитывать, что в зависимости от области деятельности, структуры и качества активов и т. д. значение коэффициента может сильно меняться. [...]


6. Индекс Альтмана составил 3,1 , то вероятность банкротства
а) Высокая
6) Средняя
в) Низкая +

7. Осознание решения конкретной проблемы
а) интуиция
б) эвристика
в) логика +
г) инсайд

8. Защита от риска согласно пассиву баланса
а) Нераспределенная прибыль прошлых лет
6) Резервный капитал +
в) Добавочный капитал
г) Уставной капитал

Там, пост выше, привёл знаменитую формулу У. Шарпа. Нобелевский лауреат.
Цитата:
Модель CAPM была создана У.Шарпом (1964) и Дж. Линтером (1965) и позволяет спрогнозировать будущее значение доходности акции (актива) на основании линейной регрессии. Модель отражает линейную взаимосвязь планируемой доходности с уровнем рыночного риска, выраженного коэффициентом бета. [...]
Вернуться к началу
 
 
ALEXIN
  Re: Тест по "Управление рисками и страхование"
СообщениеДобавлено: 16.01.17 23:31 

Зарегистрирован: 11.06.12 07:57
Сообщения: 1696
Уточнение!
Цитата:
9. Определить уровень минимального рынка ценных бумаг в США, если
рыночная премия за риск —8%‚ ставка без рисковых вложений 7%, бетта—
коэффициент-0‚9 Привести решение обязательно. Без решения ответ не
принимается

а) 14,3
6) 10,2
в) 14,2 +

Немного запутался, исправляю ошибку:
R = Rf + β* (Rm – Rf) = 7 + 0,9 * (15 – 7) = 14,2
Вот эта часть в скобках: (Rm – Rf) — называется рыночной премией.
Не понял фразу: "если рыночная премия за риск —8%".

Как аналог
Цитата:
Используя модель CAPM и следующие предположения, вычислим ожидаемую доходность акций в примере CAPM. Если безрисковая ставка составляет 3%, бета (мера по риску) акции равна 2, а ожидаемая доходность рынка за этот период составляет 10%, то ожидаемая доходность акции составит 17% (3% + 2(10%-3%)). [...]
Вернуться к началу
 
 
Показать сообщения за:  Поле сортировки  
Начать новую тему Ответить на тему  

Часовой пояс: UTC + 3 часа [ Летнее время ]


Кто сейчас на конференции

Сейчас этот форум просматривают: нет зарегистрированных пользователей и гости: 0


Вы не можете начинать темы
Вы не можете отвечать на сообщения
Вы не можете редактировать свои сообщения
Вы не можете удалять свои сообщения
Вы не можете добавлять вложения

Найти:



Powered by phpBB © 2001, 2007 phpBB Group
© АУП-Консалтинг, 2002 - 2023